Брокерская компания «ВТБ» (ВТБ Капитал / ВТБ Мой Инвестиции) выступает налоговым агентом по отношению к своим клиентам — физическим лицам. Это означает, что брокер самостоятельно рассчитывает, удерживает и перечисляет налог на доходы физических лиц (НДФЛ) в бюджет за инвестора. В статье подробно разбираем актуальные ставки, порядок удержания, вычеты и нюансы работы с ИИС на 2024–2026 годы.

Ключевые изменения с 1 января 2024 года

С 2024 года вступил в силу Федеральный закон № 414-ФЗ, кардинально изменивший механику налогообложения инвестиционных доходов.

Момент удержания налога: принцип «вывод — удержание»

Главное нововведение: НДФЛ удерживается не в момент получения дохода (дивидендов, купонов), а в момент вывода денежных средств со счета.

• Доходы (дивиденды, купоны, прибыль от продажи) зачисляются на брокерский счет в полном объеме (без вычета налога).
• Налоговая база формируется по итогам календарного года.
• Удержание происходит при первом выводе средств в следующем году (обычно в январе–феврале) или при частичных выводах в течение года, если накоплен положительный финансовый результат.

Исключение: дивиденды от иностранных эмитентов, полученные до , облагались по старым правилам (уплачивались самостоятельно через декларацию 3-НДФЛ). С 2024 года по ним также действует механика удержания брокером при выводе.

Прогрессивная шкала НДФЛ для резидентов РФ (с 2025 года)

С 1 января 2025 года для налоговых резидентов РФ введены дифференцированные ставки НДФЛ, зависящие от суммы совокупного годового дохода (включая зарплату, доходы от брокерского счета, вкладов и т.д.):

Годовой налогооблагаемый доход	Ставка НДФЛ
До 2 400 000 руб.	13%
От 2 400 000 до 5 000 000 руб.	15%
От 5 000 000 до 20 000 000 руб.	18%
От 20 000 000 до 50 000 000 руб.	20%
Свыше 50 000 000 руб.	22%

Примечание: Ставки применяются к части дохода, попадающей в соответствующий диапазон (шкальная прогрессия). Нерезиденты платят 30% (если иное не предусмотрено международным договором).

Налогообложение по типам доходов

Продажа ценных бумаг (акции, облигации, фонды, производные инструменты)

• Доход: Разница между ценой продажи и ценой покупки (учитывается комиссия брокера и биржи).
• Убытки: Убытки от сделок за текущий год зачитываются в уменьшение налоговой базы по доходам от аналогичных операций. Незачтенные убытки переносятся на будущие годы бессрочно.
• Валютные операции: Доход от покупки/продажи валюты на валютном рынке МосБиржи (SPOT) облагается отдельно. Убытки по валюте не зачитываются в уменьшение базы по ценным бумагам и наоборот.

Дивиденды и купонный доход

• Российские эмитенты: Налог удерживает брокер при выводе средств по ставке НДФЛ (13–22% для резидентов).
• Иностранные эмитенты (акции/облигации):
  • Если бумаги куплены до 2023 года включительно, возможен зачет налога, удержанного за рубежом (по форме 3-НДФЛ).
  • Если куплены с 2024 года, налог удерживает брокер-налоговый агент полностью по российским ставкам при выводе. Декларация 3-НДФЛ для зачета зарубежного налога подается отдельно.
• Облигации Минфина (ОФЗ) и корпоративные облигации РФ: Купонный доход облагается НДФЛ (ранее был освобожден, сейчас — нет, за исключением отдельных категорий инвесторов/бумаг).

Доходы по валютным счетам и вкладам

Проценты по валютным вкладам/счетам пересчитываются в рубли по курсу ЦБ на дату начисления. Налоговая база по вкладам рассчитывается отдельно от брокерского счета (банк-налоговый агент удерживает налог на превышение над безналоговым лимитом — ключевая ставка ЦБ × 1 млн руб.).

Налоговые вычеты и льготы

ИИС (Индивидуальный инвестиционный счет)

С 1 января 2024 года открытие «старых» ИИС (типа А и Б) прекращено. Действуют только ИИС-3 (третий тип).

ИИС-3 (с 2024 года):

• Лимит пополнения: до 1 000 000 руб. в год (ранее 400 000 / 1 000 000).
• Вычет типа А (на взносы): 13% от суммы пополнения (макс. 130 000 руб. в год), если доход за год ≤ 5 млн руб. При доходе 5–20 млн руб. — 15% (макс. 150 000 руб.). Свыше 20 млн — вычета нет.
• Вычет типа Б (на доход): Освобождение от НДФЛ доходов по счету (дивиденды, купоны, прибыль от продажи) при условии удержания счета не менее 3 лет (для счетов, открытых до 2024 г.) или 5 лет (для ИИС-3, открытых с 2024 г.).
• Важно: На ИИС-3 нельзя совмещать вычеты А и Б одновременно. Выбор делается один раз при открытии или в течение года.

Старые ИИС (открыты до ):

• Продолжают действовать по старым правилам до окончания срока (3 года для вычета Б, 1 год для вычета А).
• Макс. вычет А: 52 000 руб. (при ставке 13%) или 88 000 руб. (при ставке 22% для высокодоходных).

Вычет на долгое владение (ЛХД — долгосрочное владение)

• Применяется к акциям и долевым паям ПИФ/БПИФ, приобретенным до (бессрочно) или с 2014 по 2023 год (минимум 3 года владения).
• С 2024 года: Вычет на долгое владение отменен для новых покупок (акций, купленных с ).
• Лимит вычета: 3 000 000 руб. суммарно на все ЦБ, попадающие под вычет (для покупок 2014–2023 гг.).

Вычет на убытки прошлых лет

Невычтенные убытки по сделкам с ценными бумагами и производными инструментами переносятся на будущие годы бессрочно и зачитываются в уменьшение налоговой базы по соответствующим видам доходов.

Особенности расчета в ВТБ Брокере

Метод фифо (FIFO) и средневзвешенная цена

ВТБ использует метод FIFO (First In, First Out) для определения цены покупки при продаже части позиции. При расчете финансового результата по производным инструментам (фьючерсы, опционы) используется метод средневзвешенной цены.

Комиссии и издержки

В налоговую базу (цену покупки/продажи) включаются:

• Комиссия брокера.
• Биржевые сборы.
• Комиссия клиринговой организации (НКО АО НКЦ).

Это уменьшает налогооблагаемую прибыль при продаже.

Автоматический расчет и справка 2-НДФЛ

• Брокер ежедневно ведет учет налоговой базы.
• В личном кабинете ВТБ Мой Инвестиции доступен раздел «Налоги» с текущим расчетом к удержанию.
• К 1 марта следующего года формируется справка 2-НДФЛ (доступна в ЛК и Госуслугах).

Порядок уплаты налога (практический алгоритм)

1. В течение года: Торгуете, получаете дивиденды/купоны. Налог не удерживается сразу. Деньги лежат на брокерском счете.
2. К концу года (31 декабря): Фиксируется итоговый финансовый результат по всем счетам (брокерский + ИИС) в разрезе корзин (ценные бумаги, валюта, производные).
3. Январь–Февраль следующего года: При попытке вывода средств брокер удерживает НДФЛ с накопленной положительной базы.
   • Если база отрицательна (убыток) — налог не удерживается, убыток переносится вперед.
   • Если выводите часть средств, налог удерживается пропорционально положительной базе.
4. К 1 марта: Брокер перечисляет налог в бюджет и выдает справку 2-НДФЛ.
5. До 30 апреля: Срок подачи декларации 3-НДФЛ (для получения вычетов А на ИИС, ЛХД, зачета зарубежного налога, вычета на лечение/обучение и т.д.).
6. До 15 июля: Срок уплаты дополнительного налога, если он возник при подаче декларации (например, продажа имущества, доходы без агента).

Частые ошибки и нюансы для клиентов ВТБ

⚠ Важные моменты

• Раздельные корзины: Убыток по фьючерсам не покроет прибыль по акциям. Убыток по валюте не покроет прибыль по облигациям.
• ИИС и брокерский счет — разные базы: Налог считается отдельно по ИИС и отдельно по обычному брокерскому счету. Убыток на брокерском счете не зачтется в доход по ИИС (и наоборот), за исключением случаев закрытия ИИС досрочно (тогда вычеты отменяются, и пересчет идет общий).
• Перевод активов между счетами: Перевод ценных бумаг с брокерского счета на ИИС (или между брокерами) не является реализацией, налог не возникает. Цена покупки переносится.
• Заблокированные активы (недружественные юрисдикции): Продажа/вывод таких активов может быть ограничен. Налог на нереализованную прибыль не берется, но и вычеты не работают до фактической продажи.
• Нерезиденты: Ставка 30% (без прогрессивной шкалы). При получении резидентства в течение года пересчет происходит автоматически брокером при выводе средств.

Как вернуть налог (вычеты) через ВТБ

ВТБ предоставляет сервис помощи в оформлении декларации 3-НДФЛ (часто бесплатно для клиентов премиального сервиса или за отдельную плату). Алгоритм:

1. Скачайте справку 2-НДФЛ из ЛК ВТБ (формируется к 1 марта).
2. Заполните декларацию 3-НДФЛ (через ЛК ФНС «Налоги ФЛ», программу «Налогоплательщик ЮЛ/ФЛ» или сервис ВТБ).
3. Прикрепите сканы договоров (ИИС, брокерского обслуживания) и справок о доходах/убытках.
4. Подайте декларацию до 30 апреля года, следующего за отчетным.
5. Верните деньги на банковскую карту ВТБ (ускоренный возврат при верифицированной учетной записи Госуслуг).

Резюме: чек-лист инвестора ВТБ на 2025–2026 гг.

• ✅ Не пугайтесь отсутствия удержания налога при получении дивидендов/купонов — это новая норма (удержание при выводе).
• ✅ Планируйте вывод средств: если нужно деньги срочно в январе — будьте готовы, что брокер удержит налог за прошлый год.
• ✅ Следите за суммарным доходом: из-за прогрессивной шкалы (с 2025 г.) большой доход на брокерском счете может «перекинуть» часть зарплаты в ставку 15–18%.
• ✅ Используйте ИИС-3: это единственный легальный способ не платить НДФЛ с доходов (вычет Б) или вернуть 13–15% от взносов (вычет А).
• ✅ Сдавайте 3-НДФЛ: даже если брокер удержал налог, декларация нужна для возврата вычетов (ИИС, ЛХД, лечение, обучение, ипотека).
• ✅ Проверяйте справку 2-НДФЛ: ошибки бывают (например, не зачли убытки прошлых лет или комиссии). Обжаловать можно через ЛК ФНС или в брокере.

---

Данная статья носит информационный характер и не является налоговой консультацией. Налоговое законодательство РФ меняется. Для принятия решений по конкретной ситуации рекомендуется обратиться к квалифицированному налоговому консультанту или в службу поддержки ВТБ Мой Инвестиции. Актуальность информации: октябрь 2026 г.