Бесплатная консультация юриста

+7 (800) 302-87-29

Реклама jurik.ru

Торговля ценными бумагами на фондовой бирже приносит инвестору доход в виде:

прибыли от продажи акций‚ облигаций‚ ETF и других инструментов;
дивидендов и купонов;
процентов по краткосрочным займам (репо) и другим операциям.

Все эти доходы считаются доходом физического лица и‚ как правило‚ облагаются налогом на доходы физических лиц (НДФЛ). Ниже подробно рассмотрены ставки‚ льготы и порядок уплаты налогов при торговле на российских и зарубежных биржах.

Налог на доходы физических лиц (НДФЛ) в России

Согласно статье 210 Налогового кодекса РФ‚ прибыль от операций с ценными бумагами относится к доходам‚ подлежащим обложению НДФЛ.

Ставка налога

Для большинства налогоплательщиков ставка НДФЛ составляет 13 % от налогооблагаемой базы. Если годовой доход превышает 5 млн руб.‚ часть дохода сверх этой суммы облагается по ставке 15 % (с 2021 года).

Что включается в налогооблагаемую базу?

Налоговая база формируется как разница между суммой полученных доходов и суммой документально подтверждённых расходов‚ связанных с приобретением ценных бумаг:

Доходы:
- разница между ценой продажи и ценой покупки (капитальная прибыль);
- дивиденды‚ купоны‚ проценты по облигациям;
- доход от операций репо‚ фьючерсов и опционов (при реализации).
Расходы:
- стоимость приобретения ценных бумаг (включая комиссии брокера и биржевые сборы);
- расходы на хранение (если они документированы);
- проценты по кредитам‚ взятым для покупки бумаг (в некоторых случаях).

Если результат операции отрицательный (убыток)‚ он может быть перенёс на последующие налоговые периоды и использован для уменьшения налогооблагаемой базы по прибыли от аналогичных операций (ст. 214 НК РФ).

Когда удерживается налог?

НДФЛ удерживается брокером в момент вывода средств с брокерского счёта или по окончании календарного года‚ если инвестор не выводил деньги. Брокер выступает налоговым агентом и перечисляет налог в бюджет.

Льготы и специальные режимы налогообложения

Законодательство предоставляет несколько способов снизить налоговую нагрузку при торговле на бирже.

Долгосрочное владение (более 3 лет)

Согласно статье 219.1 НК РФ‚ если инвестор владеет ценными бумагами три и более лет (не закрывая позицию)‚ прибыль от их продажи освобождается от НДФЛ. Это правило распространяется на акции‚ облигации‚ паи инвестиционных фондов и другие ценные бумаги‚ обращающиеся на организованных торгах.

Индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС)

ИИС позволяет получить одно из двух налоговых преимуществ:

Вычет на взносы: до 400 000 руб. в год можно вернуть 13 % НДФЛ (тип А);
Освобождение от налога на прибыль: все доходы‚ полученные на ИИС‚ не облагаются НДФЛ при условии‚ что счёт не закрывается меньше чем через 3 года (тип Б);

Выбор типа льготы делается при открытии счёта и нельзя менять в течение года.

Налог на дивиденды

Дивиденды‚ полученные от российских emitентов‚ также облагаются НДФЛ по ставке 13 %. Однако‚ если дивиденды выплачиваются иностранной компанией‚ удерживается налог у источника в стране выплаты (обычно 10‑15 %)‚ а затем в России может применяться кредит по избежанию двойного налогообложения.

Налог на купоны по облигациям

Купоны считаются доходом по ценным бумагам и включаются в общую налогооблагаемую базу вместе с капитальной прибылью. Налог удерживается брокером при выплате купонов или при выводе средств.

Особенности торговли иностранными акциями

При покупке акций‚ номинированных в иностранной валюте (например‚ акции Apple‚ торгующиеся в USD)‚ налоговая база рассчитывается в рублях по курсу ЦБ на дату операции.

Конвертация валюты

При покупке:

Сумма в иностранной валюте × курс ЦБ на дату сделки = стоимость в рублях (база для расчёта расходов).

При продаже аналогично определяется доход в рублях. Разница между суммой продажи и суммой покупки (в рублях) составляет налогооблагаемую прибыль.

Налог в стране эмитента

Некоторые страны взимают налог у источника с дивидендов (например‚ США – 30 %‚ но по соглашению о избежании двойного налогообложения может быть снижено до 10 %). Этот налог можно зачесть в качестве вычета при уплате НДФЛ в России‚ если имеется соответствующее подтверждение.

Налоговые особенности в других юрисдикциях

Для сравнения полезно знать‚ как облагаются доходы от торговли на биржах в некоторых других странах.

Великобритания – Stamp Duty Tax

При покупке акций на Лондонской фондовой бирже взимается гербовый сбор в размере 0‚5 % от суммы сделки (округляется до ближайшего фунта). Этот налог не зависит от прибыли и уплачивается покупателем.

США – налог на прирост капитала

В США прибыль от продажи ценных бумаг облагается налогом на прирост капитала. Ставка зависит от срока владения:

Краткосрочный (менее года) – как обычный доход‚ ставка до 37 %;
Долгосрочный (более года) – 0 %‚ 15 % или 20 % в зависимости от уровня дохода.

Дивиденды также облагаются налогом (квалифицированные дивиденды – по ставкам долгосрочного прироста капитала).

Германия – Abgeltungssteuer

В Германии с 2009 года применяется единый налог на доходы от капитала в размере 25 % плюс solidarity surcharge и‚ при наличии‚ церковный налог. Налог удерживается источником выплаты (банком‚ брокером).

Практический пример расчёта НДФЛ в России

Допустим‚ инвестор совершил следующие операции за год:

Купил 10 акций компании X по 1 000 руб. каждая (включая комиссии) – 10 000 руб.;
Продал те же акции через 8 месяцев по 1 500 руб. каждая – 15 000 руб.;
Получил дивиденды по этим акциям – 500 руб.;
Получил купоны по облигациям – 300 руб.

Рассчитаем налогооблагаемую базу:

Капитальная прибыль: 15 000 – 10 000 = 5 000 руб.;
Дивиденды: 500 руб.;
Купоны: 300 руб.;
Расходы (комиссии‚ уже учтённые в цене покупки) – предположим 0 руб.;
Налоговая база = 5 800 руб.;
НДФЛ (13 %) = 5 800 × 0‚13 = 754 руб.

Если бы инвестор держал акции более трёх лет‚ капитальная прибыль в размере 5 000 руб. не была бы облагаема НДФЛ‚ и налог составил бы только (500 + 300) × 0‚13 = 104 руб.

Налогообложение доходов от торговли ценными бумагами в России