Получение дивидендов — один из популярных способов пассивного дохода для инвесторов. Однако реальная доходность от акций напрямую зависит от понимания налоговых правил. В статье подробно разбираем‚ сколько налога (НДФЛ) удерживается с дивидендов в 2026 году‚ как работает прогрессивная шкала‚ какие есть льготы и что готовит Минфин на будущее.

Основные ставки НДФЛ с дивидендов в 2026 году

С 2021 года в России действует прогрессивная шкала налогообложения доходов физических лиц. Ставка НДФЛ с дивидендов зависит от статуса налогового резидента и суммы совокупного годового дохода.

Для налоговых резидентов РФ

• 13% — если совокупный годовой доход (включая зарплату‚ дивиденды‚ проценты по вкладам и др.) не превышает 5 млн рублей в год.
• 15%, на ту часть совокупного годового дохода‚ которая превышает 5 млн рублей.

Важно: Порог в 5 млн рублей учитывает все доходы‚ облагаемые по ставкам 13%/15% (зарплата‚ доходы от ГПХ‚ дивиденды‚ купоны облигаций‚ доходы от продажи активов‚ владение которыми менее установленного срока‚ проценты по вкладам сверх неналогового минимума).

Для нерезидентов РФ

• 30% — фиксированная ставка‚ не зависящая от суммы дохода. Прогрессивная шкала (15% сверх 5 млн) на нерезидентов не распространяется.

Кто и когда удерживает налог? (Роль налогового агента)

В большинстве случаев инвестору не нужно самостоятельно идти в налоговую инспекцию и подавать декларацию 3-НДФЛ. Функцию налогового агента выполняет:

1. Эмитент (компания-объединитель) — если акции хранятся на реестре акционеров (номинальное владение).
2. Брокер / Номинальный держатель / Депозитарий — если акции хранятся на брокерском счете или ИИС (большинство частных инвесторов).

Срок удержания: Налоговый агент удерживает НДФЛ в день фактической выплаты дивидендов инвестору (перечисления денежных средств на счет).

Дивиденды с иностранных акций: нюансы 2026 года

С дивидендов по иностранным акциям (акции зарубежных компаний‚ депотарийские расписки) налог считается сложнее:

• Источник выплаты (зарубежный эмитент/посредник) часто удерживает налог по ставке страны-эмитента (часто 10–15% по конвенциям об избежании двойного налогообложения‚ но иногда до 30%).
• Русский брокер (налоговый агент) доуплачивает разницу до российской ставки (13%/15% для резидентов‚ 30% для нерезидентов)‚ если зарубежный налог был ниже.
• Для зачета зарубежного налога необходимо предоставить брокеру подтверждение уплаты налога за границей (формы 1042-S‚ резидентство и т.д;). Без документов брокер удержит полную российскую ставку.

Льготы и инструменты оптимизации: ИИС и ЛДС

Государство поощряет долгосрочные инвестиции через специальные счета:

ИИС типа «А» (Налоговый вычет на взносы)

• Возврат 13% (или 15% для доходов свыше 5 млн) от суммы взносов (макс. 400 000 руб. в год → макс. вычет 52 000 / 60 000 руб.).
• Дивиденды по акциям на ИИС типа «А» облагаются НДФЛ по общим правилам (13%/15%).

ИИС типа «Б» (Освобождение от налога на доход)

• Полное освобождение от НДФЛ с дивидендов‚ купонов и доходов от продажи активов на счете.
• Условие: счет должен быть открыт не менее 5 лет (для счетов‚ открытых до 2024 г., 3 года‚ но с 2024 г. единый срок 5 лет для новых счетов).
• Лимит взносов: 1 млн руб. в год (с 2024 года).

Долгосрочное владение (ЛДС) — для обычных брокерских счетов

Если акции находятся на обычном брокерском счете более 5 лет (для акций‚ приобретенных до, 3 года)‚ доход от их продажи освобождается от НДФЛ в пределах лимита (3 млн руб. в год с 2024 г.).

Внимание: ЛДС не распространяется на дивиденды. Дивиденды облагаются НДФЛ всегда в момент получения‚ независимо от срока владения акцией.

Пример расчета налога для резидента (2026 год)

Предположим‚ инвестор И.И. Иванов (резидент) в 2026 году получил:

• Зарплата: 4 000 000 руб. (НДФЛ 13% удержан работодателем).
• Дивиденды: 2 000 000 руб.

Расчет:

1. Совокупный доход = 6 000 000 руб.
2. Порог 5 млн руб. превышен на 1 000 000 руб.
3. Налог с дивидендов будет удержан брокером по двум ставкам пропорционально или в порядке очереди поступления доходов. Обычно брокер видит только свои выплаты‚ поэтому часто удерживает 13% со всей суммы дивидендов (260 000 руб.).
4. В начале 2027 года налоговая служба сверит общий доход (6 млн). Выявит‚ что 1 млн руб. дивидендов (часть‚ «перепрыгнувшая» порог 5 млн) должна была облагатся по 15%.
5. Дополнительный налог: 1 000 000 × (15% ౼ 13%) = 20 000 руб. Инвестор получит требование об уплате до 1 декабря 2027 г.

Планируемые изменения: что пишет Минфин на 2027–2029 годы

Согласно информации из открытых источников и материалам ВФокусе Mail‚ Минфин внес в правительство проект федерального бюджета на 2027–2029 годы с пакетом поправок в Налоговый кодекс. Ключевые обсуждаемые темы‚ касающиеся пассивных доходов:

• Ужесточение налогообложения высоких доходов: Обсуждается возможность повышения ставок для сверхвысоких доходов или изменения порогов прогрессивной шкалы.
• Учет пассивных доходов в единой базе: Минфин предлагает более жестко консолидировать учет дивидендов‚ процентов по вкладам и доходов от операций с ценными бумагами для применения прогрессивной шкалы. В 2026 году в бюджет поступило свыше 630 млрд руб. от НДФЛ на процентные доходы по вкладам — это рекордная сумма‚ стимулирующая регулятора к дальнейшей работе в этом направлении.
• ИИС-3: Продолжается работа над новой версией ИИС (ИИС-3)‚ которая может объединить выгоды типов «А» и «Б» с новыми лимитами и сроками.

Примечание: На момент октября 2026 года данные поправки имеют статус проектов. Действующее законодательство меняется только после подписания Президентом соответствующих федеральных законов.

Частые ошибки инвесторов

• Игнорирование суммарного дохода: Инвесторы считают‚ что 13% с дивидендов — финальная ставка‚ забывая про зарплату и проценты по вкладах‚ которые «съедают» порог 5 млн руб.
• Путаница с ЛДС: Надежда на то‚ что держать акции 5 лет выгодно для дивидендов. ЛДС работает только на прибыль от продажи.
• Непредоставление справок по зарубежному налогу: При покупке иностранных акций через российского брокера обязательно загружайте в личный кабинет документы об удержанном за рубежом налоге‚ иначе придется платить полную ставку в РФ и возвращать переплату через 3-НДФЛ.

Краткий чек-лист: что сделать инвестору в 2026 году

1. Проверьте статус налогового резидента (находитесь ли в РФ > 183 дней за 12 месяцев).
2. Оцените прогнозируемый совокупный доход за год (зарплата + дивиденды + вклады + купоны).
3. Если доход близок к 5 млн руб. — заложите в план возможную доплату 2% (с 13% до 15%) по итогам года.
4. Используйте ИИС типа «Б» для новых долгосрочных инвестиций — это единственный легальный способ получить дивиденды чистыми (0% НДФЛ) при соблюдении срока 5 лет.
5. Следите за законодательными инициативами Минфина (бюджет на 2027–2029 гг.) — правила могут измениться с 2027 года.

Статья подготовлена на основании действующего Налогового кодекса РФ и открытых информационных источников на октябрь 2026 года. Данная информация носит ознакомительный характер и не является налоговой консультацией. Для принятия решений рекомендуется обратиться к квалифицированному налоговому советнику.